ODDLYIELD-Funktion
In diesem Artikel werden die Formelsyntax und die Verwendung der Funktion ODDLYIELD in Microsoft Excel beschrieben.
Beschreibung
Gibt die Rendite eines Wertpapiers mit einer ungeraden (kurzen oder langen) letzten Periode zurück.
Syntax
ODDLYIELD(Abrechnung, Fälligkeit, letzter_Zins, Satz, PR, Rückzahlung, Häufigkeit, [Basis])
Wichtig: Datumsangaben sollten mit der DATE-Funktion oder als Ergebnis anderer Formeln oder Funktionen eingegeben werden. Verwenden Sie beispielsweise DATE(2008,5,23) für den 23. Mai 2008. Bei der Eingabe von Datumsangaben als Text können Probleme auftreten.
Die Syntax der Funktion ODDLYIELD hat die folgenden Argumente:
Abrechnung erforderlich. Das Abrechnungsdatum des Wertpapiers. Das Abwicklungsdatum des Wertpapiers ist das Datum nach dem Ausgabedatum, an dem das Wertpapier an den Käufer gehandelt wird.
Reife erforderlich. Das Fälligkeitsdatum des Wertpapiers. Das Fälligkeitsdatum ist das Datum, an dem das Wertpapier abläuft.
Last_interest Erforderlich. Das letzte Kupondatum des Wertpapiers.
Preis erforderlich. Der Zinssatz des Wertpapiers
Pr Erforderlich. Der Preis der Sicherheit.
Einlösung erforderlich. Der Rückzahlungswert des Wertpapiers pro 100 $ Nennwert.
Häufigkeit erforderlich. Die Anzahl der Couponzahlungen pro Jahr. Bei jährlichen Zahlungen Häufigkeit = 1; für halbjährlich, Häufigkeit = 2; für vierteljährlich, Häufigkeit = 4.
Basis Optional. Die Art der zu verwendenden Tageszählungsbasis.
Basis | Tageszählungsgrundlage |
|---|---|
0 oder weggelassen | USA (NASD) 30/360 |
1 | Tatsächlich/tatsächlich |
2 | Aktuell/360 |
3 | Aktuell/365 |
4 | Europa 30/360 |
Bemerkungen
Microsoft Excel speichert Datumsangaben als fortlaufende Seriennummern, damit sie in Berechnungen verwendet werden können. Standardmäßig ist der 1. Januar 1900 die Seriennummer 1 und der 1. Januar 2008 die Seriennummer 39448, da er 39.448 Tage nach dem 1. Januar 1900 liegt.
Das Abwicklungsdatum ist das Datum, an dem ein Käufer einen Coupon kauft, z. B. eine Anleihe. Das Fälligkeitsdatum ist das Datum, an dem ein Coupon abläuft. Angenommen, eine 30-jährige Anleihe wird am 1. Januar 2008 ausgegeben und sechs Monate später von einem Käufer gekauft. Das Ausgabedatum wäre der 1. Januar 2008, das Abwicklungsdatum wäre der 1. Juli 2008 und das Fälligkeitsdatum wäre der 1. Januar 2038, also 30 Jahre nach dem Ausgabedatum vom 1. Januar 2008.
Abrechnung, Fälligkeit, letzter_Zins und Basis werden auf ganze Zahlen gekürzt.
Wenn Abrechnung, Fälligkeit oder letzter_Zins kein gültiges Datum ist, gibt UNGERADESFELD den #WERT! Fehlerwert.
Wenn rate < 0 oder wenn pr ≤ 0 ist, gibt ODDLYIELD die #NUM! Fehlerwert.
Wenn Basis < 0 oder wenn Basis > 4 ist, gibt ODDLYIELD die #NUM! Fehlerwert.
Die folgende Datumsbedingung muss erfüllt sein; andernfalls gibt ODDLYIELD die #NUM! Fehlerwert:
Fälligkeit > Abwicklung > last_interest
ODDLYIELD wird wie folgt berechnet:
wo:
Ai = Anzahl der aufgelaufenen Tage für die i-te oder letzte Quasi-Coupon-Periode innerhalb einer ungeraden Periode, gerechnet ab dem letzten Zinsdatum vor der Rückzahlung.
DCi = Anzahl der Tage, die in der i-ten oder letzten Quasi-Kuponperiode gezählt werden, begrenzt durch die Länge der tatsächlichen Kuponperiode.
NC = Anzahl der Quasi-Coupon-Perioden, die in ungerade Perioden passen; wenn diese Zahl einen Bruch enthält, wird sie auf die nächste ganze Zahl erhöht.
NLi = normale Länge in Tagen der i-ten oder letzten Quasi-Kuponperiode innerhalb einer ungeraden Kuponperiode.
Beispiel
Kopieren Sie die Beispieldaten in der folgenden Tabelle, und fügen Sie sie in Zelle A1 eines neuen Excel-Arbeitsblatts ein. Damit Formeln Ergebnisse anzeigen, wählen Sie sie aus, drücken Sie F2 und dann die EINGABETASTE. Bei Bedarf können Sie die Spaltenbreite anpassen, um alle Daten anzuzeigen.
Daten | Argumentbeschreibung | |
|---|---|---|
20.04.2008 | Abrechnungsdatum | |
15.06.2008 | Fälligkeitstag | |
24.12.2007 | Letztes Zinsdatum | |
3,75 % | Prozent gutschein | |
$99.875 | Preis | |
$100 | Rückzahlungswert | |
2 | Frequenz ist halbjährlich | |
0 | 30/360-Basis | |
Formel | Beschreibung | Ergebnis |
=ungeradesFeld(A2, A3, A4, A5, A6, A7, A8, A9) | Die Rendite eines Wertpapiers mit einer ungeraden (kurzen oder langen) letzten Periode für die Anleihe unter Verwendung der Terme in den Zellen A2:A10 als Funktionsargumente. Das Ergebnis ist 0,04519 oder 4,52 %. | 4,52 % |
No comments:
Post a Comment